第714章陈默的小报告
《关于互联网金融借贷平台业务风险及监管建议的反馈报告》
陈默一页页翻阅着报告，时而点头，时而在关键处用红笔圈画批注。
他眉头微蹙，笔尖在纸面上沙沙作响，偶尔停下来沉思片刻，又继续修改。
整整一天，除了处理日常审批和签字，他几乎把所有时间都在了这份报告上。窗外的天色渐渐暗了下来，夕阳的余晖透过玻璃洒在桌面上，映出他专注的侧影。
终于，他放下笔，长舒一口气，满意地审视着最终定稿。
既然要给老马“加速”，总得先抛点诱饵，让他心甘情愿咬钩。
张小龙负责的“微贷”，就像操场上的一个陷阱，表面铺着和周围一样的绿色草皮，底下却暗藏危机。而陈默要做的，就是给老马指一条“冥路”，让他以为这条路畅通无阻。
其实，陈默并不推崇或者说很反感这种消费贷模式。
对于有一定社会经验、急需短期周转的人来说，它或许能解燃眉之急。
但如果过度推广，对那些缺乏自控力的年轻人，尤其是大学生一个月两千左右的生活费，通过消费贷硬上什么iphone、数千上万元的包包，鞋子。
它就会像赌博一样，一步步扭曲他们并无成熟的消费观，甚至毁掉他们的未来。
陈默在报告末尾特意加了一段“合订版”内容，既有对过往政策的梳理和回顾，也有对未来风险的预判。
剩下的，就只能交给时间和运气了。
他能做的，也就这么多了……
这次的渠道他选择的是红桃k。
《关于互联网金融借贷平台，业务风险及监管建议的反馈报告》
「。某集团依托旗下金融平台生态，通过“呗”“借呗”等产品开展消费信贷业务，并利用资产证券化（abs）实现快速扩张。
其业务虽冠以“互联网科技创新”之名，实质已具备高杠杆、期限错配、风险传染等金融系统性风险特征，需引起监管高度警惕。
主要风险点如下。
业务模式风险：采用“联合贷款+abs循环“模式，以不足2%的资本金撬动万亿级信贷规模，杠杆率超100倍（远超商业银行10倍监管红线）。
该模式规避传统银行资本充足率要求，一旦底层资产质量恶化，极易引发连锁性流动性危机。
用户结构风险：产品通过游戏化设计诱导年轻群体过度负债，据公开数据显示，其用户中30岁以下占比达50%，其中25岁以下用户占比超过70%，存在明显的客群下沉风险。（详见附件）
系统性风险隐患：该平台已深度连接银行、基金、保险等各类金融机构，若发生风险事件，恐将引发市场恐慌，最终可能由公众和财政买单，造成重大社会影响，误国误民。
前有美国次贷危机教训，2008年雷曼兄弟倒闭源于abs底层资产质量恶化，该平台这种模式虽分散但规模更大。
现有去年下半年开始的p2p金融平台爆雷潮，90%平台因资金池和期限错配倒闭，一片狼藉，该平台这种模式虽规范，但杠杆风险相似，而且更高。
最后，该业务创新模式值得肯定，但当前监管框架已严重滞后其风险积累。需引起有关部门联合重视，防微杜渐。
特此建议立即将其纳入系统重要性金融机构监管名单，避免重蹈“先放任、后整治”的p2p覆辙，让民众财产蒙受不可弥补的损失。
附件：